Efter et kvartal som dette, er der nogle investeringer værd at sætte sig ind i?

Hvilket kvartal for aktieinvestering: rekordinflation, stigende renter, et bjørnemarked, vedvarende geopolitiske spændinger, en krise i kryptovalutainvesteringer og meget mere. Efterhånden som virksomheder begynder at fortælle os, hvordan de gjorde, vil vi være i stand til at opdage, hvor de største muligheder er gemt.

Hvad forventer analytikere om at investere i aktier?樂​

Analytikere forventer, at S&P 500- indtjeningen for andet kvartal vil være 4,3 % højere end i samme periode sidste år. Hvis de har ret, ville dette være den laveste indtjeningsvækst siden fjerde kvartal af 2020. Men der er stadig vækst at opdage. Den kan være højest i energibranchen , hvor indtjeningen forventes at være 215 % højere end i samme periode sidste år, selvom dette måske ikke er en overraskelse i betragtning af omstændighederne med oliepriserne i år. Den forventede indtjeningsvækst for investeringer i industriaktier (27 %), materialevirksomheder (14 %) og ejendomsselskaber (11 %) er lav til sammenligning, men værd at overveje. De største indtjeningsfald kommer fra investeringer i finansielle aktier (-21 %), forsyningsselskaber (-10 %) og, ligesom i sidste kvartal, forbrugsvarer (-3 %), da høj inflation tvinger forbrugerne til at spænde livremmen ind.

Eventuelle aktieinvesteringsmuligheder?類

En simpel strategi at implementere ville være at overvægte vores amerikanske aktieinvesteringer mod sektorer med høj indtjeningsvækst og undervægte (eller helt undgå) sektorer, hvor indtjeningen forventes at falde. Vi kan bruge denne strategi ved at observere den seneste aktiekursudvikling og retningen af ​​indtjeningsprognoserne. Amerikanske energiaktier faldt for eksempel med gennemsnitligt 6 % i løbet af sidste kvartal (selvom de er steget med 32 % i år). Analytikernes prognoser for væksten i andet kvartal er dog steget fra 137 % til 215 %. Det tyder på, at der kan være en mulighed, hvis disse aktier kan leve op til eller overgå forventningerne.

Kan denne strategi anvendes i andre sektorer af aktieinvestering?里​

Vi kan anvende den samme strategi på de andre nøglesektorer. Faldet på 16 % i investeringer i industriaktier i sidste kvartal, kombineret med en beskeden stigning i prognoserne for indtjeningsvæksten, præsenterer et potentielt attraktivt scenarie for denne indtjeningssæson. Investeringer i materialeaktier faldt med 17 % i sidste kvartal, men forventningerne til indtjeningsvæksten er mere end fordoblet i de sidste tre måneder, hvilket også gør dem til en potentielt attraktiv aktieinvesteringsmulighed. Investering i ejendomsaktier er måske den mindst interessante af dem alle: faldet på 17 % i sidste kvartal blev ikke ledsaget af en væsentlig ændring i prognoserne for indtjeningsvæksten.

Disse sektorer afspejler gennemsnittet af en bred vifte af virksomheder. Vi vil måske anvende denne tilgang til at investere i individuelle aktier, der interesserer os. For eksempel oliegiganten Exxon : dens aktier steg med næsten 5 % i sidste kvartal, men dens indtjeningsprognose for andet kvartal voksede med 28 %. Lad os nu dividere disse 28 % med 4 for at give et estimat af indtjeningen for hele året. Hvis vi ignorerer de næste to kvartaler, ser vi en stigning i indtjeningen på 7 % versus en stigning i aktiekursen på 5 %. Alt andet lige virker dette velafbalanceret. Så hvis vi leder efter investeringsidéer i individuelle aktier i energisektoren i denne indtjeningssæson, er vi bedre stillet ved at kigge andre steder.

 

For at gøre dette selv kan du bruge et gratis værktøj som Koyfin , der sporer kursudviklingen for virksomheders eller brancheaktier og sammenligner den med indtjeningsprognoser. Du skal blot søge efter det, der interesserer dig, i søgefeltet, og så kan du køre en række beregninger for at afdække nye muligheder.